Крупнейшая мировая платежная система Visa намерена провести первичное размещение акций, которое в случае успеха станет крупнейшим IPO в истории США.
Показатели Visa заставляют думать, что даже в неблагоприятной ситуации компания сможет привлечь желаемые средства
Компания хочет продать 406 млн акций класса A за 37–42 доллара за штуку, выручив 15–17,1 млрд долларов. Затем для удовлетворения спроса компания продаст еще 40,6 млн акций, цитирует Reuters документы, предназначенные для Комиссии по ценным бумагам и биржам США.
В итоге Visa в ходе IPO сможет привлечь до 18,8 млрд долларов. Если компании удастся это сделать, то ее размещение станет крупнейшим в истории США.
Предыдущий рекорд принадлежит компании AT&T Wireless Group, которая в ходе IPO в 2000 году привлекла 10,6 млрд долларов.
Капитализация Visa после размещения достигнет 30 млрд долларов. Конкурент компании сеть MasterCard уже осуществила IPO в 2006 году, выручив 2,4 млрд долларов. Рыночная стоимость компании в данный момент составляет около 26 млрд долларов.
Организаторами IPO выступят Banс of America Securities, Citigroup Global Markets, Goldman Sachs & Co, HSBC Securities, JP Morgan Securities, Merrill Lynch & Co, UBS Investment Bank и Wachovia Securities.
Visa намерена получить листинг на Нью-Йоркской фондовой бирже под тикером V.
Пока неизвестно, когда компания собирается размещаться. Сейчас на рынках далеко не самая хорошая обстановка. Но показатели Visa заставляют думать, что даже в неблагоприятной ситуации компания сможет привлечь желаемые средства.
В четвертом квартале 2007 года чистая прибыль Visa выросла больше чем в 2 раза, составив 424 млрд долларов, а выручка увеличилась на 76% – до 1,49 млрд долларов. 1,5 млрд карточек Visa имеют хождение в 170 странах мира.
Согласно последнему исследованию Nilson, которым оперирует Visa, объем транзакций через карточки к 2012 году увеличится на 11% с 2006 года. Главными секторами роста станут Азиатско-Тихоокеанский регион, Ближний Восток, Африка и Латинская Америка.
Компания также напрямую не подвержена влиянию роста дефолтов и просрочек платежей по кредитам, поскольку не выпускает карты сама, в отличие от операторов платежных систем American Express Co и Discover Financial Services и таких банков, как Bank of America Corp., Citigroup Inc. и JP Morgan Chase & Co.
В настоящее время Visa контролируется примерно 13 300 банками и финансовыми компаниями. Значительная часть выручки от IPO будет потрачена на выкуп принадлежащих им акций.
Но, несмотря на хорошие показатели деятельности, аналитики высказывают опасения по поводу IPO Visa. Риск, что США вступили в фазу рецессии, повышается.
Во вторник бывший глава Федеральной резервной системы США Алан Гринспен заявил, что рост экономики страны прекратился. По его прогнозу, США потребуется гораздо больше времени, чем обычно, чтобы выйти из кризиса.
«Мы боимся, что с ухудшением кредитования потребительские расходы снизятся и показатели платежных систем пойдут вниз», – говорит главный инвестиционный стратег Fifth Third Private Bank Джон Августин.